美国人从来都不存钱,他们的钱都去哪里了?

美国人的超前消费观和低储蓄率闻名遐迩,大部分人认为美国可以借全球的债,可以随便花,但其实美国人用来花的钱,并不只是这一方面。

完善的信贷市场

超前的消费观推动着美国人不断的花钱,因此也造就了全世界最发达的消费信贷市场。美国的个人消费的GDP贡献度很多年来一直维持在70%以上,因此为了满足如此庞大的市场需求,美国的商业银行、财务公司、信用合作社、非金融企业机构以及资产证券化集合都能为消费者提供各种不同的信贷。

此外,不同机构也会提供丰富的信贷产品,目前常见的有个人住房抵押贷款、无抵押个人贷款、汽车贷款、信用卡贷款,以及助学贷款、家庭住宅维修贷款、耐用消费品贷款、个人债务重组贷款、二次住房抵押、旅游贷款、医疗贷款等等,基本是人们的衣食住行,总有一个贷款适合你。

信贷市场如此发达,相应的制度也要跟上。目前,美国已先后制定100余部与消费信贷相关的法律,且已经有超过100年的历史,而以《公平信用报告法》为核心的信用法律体系,也几乎涵盖了美国所有的信用关系、方式和交易。在征信方面,美国的银行和征信机构都可以专门搜集消费数据,目前美国的信用报告机构有Equifax、Ex-perian、TransUnion三家,加上还有1000多家从属于前者的地方性信用局,保证了信用数据的完整。此外在联邦和州层面,也有相应的信用监管机构。

而为了保证贷款的安全性,美国信贷的风控也比国内更加成熟,目前信贷风控的手段主要包括担保、保险、和贷款证券化。其中贷款证券化案例就是有名的CDs,不过如果过度使用也会造成不良的后果。

薪金和养老金的投资收益

美国发达的金融市场,也是各种资产投资的天堂,当然也包括常见的薪金和养老金投资。以养老金投资为例,美国的养老金投资体系主要包括政府强制建立的社会保障计划、雇主养老金计划——401K计划、个人自愿的退休金账户IRAs及其他个人补充养老计划。得益于美国长达近10年的大牛市,金融产品,尤其是指数产品,均取得了相当可观的收益。因此自金融危机后,包括养老金在内的许多资产均在投资指数产品。据ICI统计,从2007年至2015年,美股国内股票指数基金和ETF净流入和红利再投资为1.2万亿美元;ETF资产规模达到2.1万亿美元,为全球规模最大、品类最丰富的ETF市场。

此外,美国的金融市场主要以专业投资机构为主,而机构所发行的金融产品,品种丰富,可以涵盖股票、债券、商品、货币、汇率、REITS等各种金融资产,因此薪金和养老金的投资收益来源也多元化,风险更加分散。

(来源:小白读财经)